据IDC《2022年中国服务器市场跟踪报告》显示，2022年中国服务器市场规模为273.4亿美元（1888.37亿人民币），同比增长9.1%。
浪潮以28.1%的市场份额位列第一，收入达530.63亿；新华三位列第二，市场份额17.2%，收入324.8亿；超聚变2022年市场份额10.1%，收入190.73亿；宁畅2022年市场份额6.2%，117.08亿；中兴2022年市场份额5.3%，收入100.08亿；戴尔2022年市场份额5.1%，收入96.31亿；联想2022年市场份额4.9%，收入92.53亿。
此前，ChatGPT概念被热炒，人工智能服务器领域市占率位居全球AI服务器市场第一的浪潮信息在短短20个交易日狂涨近80%。
但好景不长，3月2日，美国商务部发布公告，以涉及国家安全等无理理由，将28个中国实体列入实体清单，包括浪潮集团、龙芯中科、盛科通信等。随后，浪潮信息接连一字板跌停，短短两天市值蒸发了近120亿元。
服务器是一个竞争激烈的领域，市场暗流涌动、此消彼长。浪潮的变故是否会让市场格局产生变化？本文将重点介绍戴尔、浪潮、HPE和联想近期的市场动态与营收数据，以期从中窥得整个市场的近况与发展趋势。
1、服务器市场现状
目前，全球服务器市场的主要玩家包括戴尔、HPE、浪潮、IBM、华为、思科、甲骨文、联想、富士通、新华三等。这些厂商都在不断地推出新产品、扩大产品线、提高技术创新、改善客户服务和制定不同的价格策略，以期争取更多的市场份额。
2009 年至 2021 年全球各季度服务器供应商市场份额（来源：Statista）
其中，北美是最大的服务器市场，份额约为40%，其次是亚太和欧洲，份额分别为35%和20%。从产品来看，X86服务器是最大的细分市场，份额约为90%。而在应用方面，最大的应用是互联网，其次是政府、电信等。
由于经济逆风和通货膨胀，北美四大云服务提供商已削减今年的服务器采购数量，转向戴尔和 HPE 等服务器 OEM。但服务器 OEM 的客户采用新 CPU 平台的速度很慢，从而影响了 HPE 和戴尔 2023 年的出货量增长率。
2、暗流涌动的厂商
1964年IBM开发出的System 360大型机，被业界称为第一台服务器。在很长一段时间内，IBM 都是服务器的市场霸主，这要归功于其大型机、RISC/Unix和X86服务器的组合销售。
1990 年代末，HPE赶上了 IBM，并在 2000 年代初收购Compaq以保持市场份额。Sun Microsystems （后被甲骨文收购）市场份额也在 2000 年代初期随着互联网的繁荣达到顶峰。
与IBM、HPE和Sun Microsystems这三个公司相比，戴尔当时几乎没有服务器业务，但在过去几十年里戴尔服务器市场一直在稳步增长。而 IBM 在 2014 年底以极低的价格将其System X X86服务器业务出售给联想后，市场立即大幅萎缩。
①戴尔
戴尔在其最新财务报告中谈到了服务器、存储和网络支出的预测：
网络支出预测是由Dell ‘Oro在去年第三季度完成的，服务器和存储支出预测是IDC在2022年第三季度完成的。正如上图所示，服务器和存储增长的前景不太乐观，甚至 2023 年的网络增长也将比 2021 年到 2022 年更加缓慢。
对于所有的原始设备制造商来说，今年将是艰难的一年。尤其是联想的快速增长，给其他对手带来了一定的冲击。联想将服务器和存储销售对象扩大到超大规模企业和云提供商，超微在美国也在做同样的事情。
戴尔在数据中心拥有更大的业务，其对 2023 年的预测也更加乐观。
在截至 2 月 3 日的 2023 财年第四季度，戴尔公布营收为 250.4 亿美元，下降 10.5%，净收入为 6.06 亿美元。由于戴尔在收购 EMC 和 VMware 时背负了巨额债务，所以将戴尔的现金和债务与其营收和收入分开跟踪。
戴尔将 VMware 分拆到华尔街后，其债务水平减少了一半，但在过去一年中，戴尔还花费了 141.1 亿美元的现金来偿还债务，并支付了 38 亿美元的股票回购和股息。
第二季度，戴尔在服务器、存储和网络方面表现不俗，其基础设施服务集团销售额为99.1亿美元，增长7.4%，营业收入为15.4亿美元，增长40%。
在 ISG 中，服务器和网络销售额为 49.4 亿美元，增长 4.7%，存储销售额为 49.7 亿美元，增长 10.4%。
戴尔联合首席运营官 Chuck Whitten 表示，戴尔在过去十年中在服务器领域的市场份额增加了 9 个百分点（2022 年第三季度为 17.4%）。在收购EMC之后，戴尔成为迄今为止最大的外部存储供应商(份额为28%)。
Whitten 认为本季度“服务器需求环境充满挑战”，但戴尔优化了其服务器出货量，增加了加速器和其他功能的附加率，并提高了ASP以实现收入最大化(可能是通过更高端的CPU sku、更大的内存和闪存、加速器和快速网卡)。
Whitten 表示，服务器需求在第二财季开始减弱，而这种疲软状态将在第三季度加速，并在第四季度恶化。因此，戴尔预计2024财年数据中心和客户支出将出现15%左右的下降。
戴尔首席财务官 Tom Sweet 表示，在 2000 年的互联网泡沫破灭和 2008 年的大衰退中，戴尔出现了四到六个季度的下滑，并且基于迄今为止所看到的情况，戴尔可能正处于该周期的尾端。因此戴尔乐观地认为，度过 2024 财年，情况将会好转。
②浪潮
浪潮的强项就是服务器。根据浪潮2022年半年报显示，服务器及部件占据其总收入的99.05%。
此外，根据Gartner、IDC、Synergy2022年发布的数据，浪潮在服务器、存储产品市场占有率持续保持全球前列：
2021年，浪潮人工智能服务器全球市场份额20.9%，保持全球第一，中国市场份额超过50%。
2022年浪潮以28.1%的份额位列中国服务器市场第一，收入达530.63亿。
但TrendForce预测，浪潮今年的出货量将继续下滑，主要有四个考虑因素。
1. 以前基于互联网的服务需求规模巨大，但现在已开始大幅缩水。百度、阿里、腾讯等国内主要CSP每年的服务器采购量都减少了约一半。
2. 浪潮在国内市场将面临更加激烈的竞争。除了中兴、新华三、超聚变等国内服务器厂商外，还面临着以中国信创为主的第三方机构的竞争。这些竞争对手可能会占据浪潮的部分市场份额。
3. 国资云与东数西算工程招标项目迟滞。
4. 最后，通货膨胀正在抑制消费者支出，因此许多公司都推迟了采购计划。
此外，被美国列入“实体清单”也给浪潮带来了不小的影响。
在整个服务器产业结构中，上游由组成服务器的核心部件构成，包括CPU、内存、硬盘和电源以及连接器等；中游由系统集成商和服务器厂商构成；下游则主要为数据中心服务商、互联网企业、政府部门、金融机构、电信运营商等。
此次制裁，无异于破坏了浪潮原有的上游渠道，这里主要指的是英特尔。在近十年间，英特尔一直是浪潮第一大供应商。2019年时，浪潮在英特尔采购金额便达179亿元，占比达37.53%。其2021年财报虽隐去了前五大供应商的名字，但第一大供应商采购的金额仍高达169亿元，占比为23.83%。市场猜测仍是英特尔。
浪潮对此作出回应，表示主要客户需求稳定，并正积极拓展行业中小客户及其他企业级客户，不断巩固、提升互联网、金融及通信等关键行业市占率。目前，浪潮还在积极与下游客户沟通2023年需求情况。同时，浪潮坚持走出去战略，海外客户订单稳定供货，持续实现一定新客户的突破。
③ HPE
多年前，HPE 出售了自己的一半业务，还卖掉了曾是 EDS 的 IT 服务业务。现在新的 HPE 专注于数据中心，并且像戴尔一样，正试图从服务器、存储、交换和设备技术支持服务中获取利润。
在截至 1 月 31 日的季度，也就是 HPE 2023 财年的第一季度，收入增长 12.2% 至 78.1 亿美元，是近年来收入最好的季度之一，净收入虽然同比下降 2.3%，但占收入的 6.4%。
在1月当季，HPE销售服务器和交换机的计算部门销售额为34.6亿美元，增长14.6%，营业收入增长46.4%至6.09亿美元，这证明了HPE也在优化服务器出货量以提高平均销售价格。
HPE 的存储部门增长 2.7% 至 11.9 亿美元，该部门的税前利润下降 15.5% 至 1.42 亿美元。
展望 2023 年，HPE 比戴尔更乐观，但也持谨慎态度。
HPE 首席执行官Antonio Neri表示：“过去两年的大部分时间里，我们都经历了高于趋势的需求，2022 财年不断增长的订单也证明了这一点。现在，在2023年第一季度，我们投资组合的市场需求已经从稳定转变为不平衡。更具体地说，随着客户消化过去两年的投资，计算业务的交易速度已经放缓，但对存储和HCI解决方案的需求保持不变，对边缘解决方案的需求仍然健康。”
展望未来，HPE 表示，在 2023 年第 2 季度，收入将为 73 亿美元，上下浮动 2 亿美元。全年目标增长在 5% 到 7% 之间，这意味着收入将在298.2亿美元至304.9亿美元之间。
④联想
联想在最近一个季度重新夺回了服务器市场第三的位置，并在数据中心基础设施市场较为疲软的情况下获得了更多的市场份额。
今年，联想大力推进名为 NextWave 的新销售团队和营销策略，专注于下一波超大规模计算和云建设浪潮，并在服务器和存储销售方面获得了不错的回报。NextWave 战略ODM+，这也是超微和浪潮所利用的优势。
联想基础设施解决方案集团总裁Kirk Skaugen在回答有关超大规模企业和云提供商削减预算的资本支出问题时表示：“从广义上讲，总的可用支出可能会下降。然而，联想在很大程度上不受这些趋势的影响。我们刚刚宣布了云业务的新记录，也一直在谈论新的 ODM+ 模型，我们正在为世界上最大的超大规模企业提供定制设计。这些设计不仅包含服务器领域，我们正在积极地扩展到存储领域。”
Skaugen 还表示，联想还在扩大其系统业务，将其CPU产品组合从英特尔Xeon D和Xeon SP扩展到AMD Epyc X86处理器以及Ampere计算Altra Arm服务器CPU。
ISG 业务全面发展。根据Skaugen 的说法，服务器和存储、云和企业/SMB 细分市场都创造了记录。中国以外的业务屡创新高，在 ISG 这部分业务中，北美和欧洲市场表现“尤其强劲”。
Skaugen 认为联想在未来几个季度可以实现近 50% 的同比增长，推动服务器和存储的份额增长，同时也扩大营业利润。
联想基础设施解决方案集团的收入为 28.6 亿美元，增长 48%。根据联想给出的图表，估计云服务提供商销售额为 17.1 亿美元，同比增长 2.25 倍，面向企业和中小企业客户的服务器和存储销售额为 11.4 亿美元，下降 2.3%。ISG 营业利润增长了 2.5 倍，达到 4300 万美元。
随着联想ISG 业务的发展，利润会继续增长，但联想在中国、北美、欧洲的竞争对手也将有所动作，市场竞争压力会持续上升。
但联想要赶上戴尔和 HPE还有很长的路要走。
截至 2022 年 10 月的过去一年里，戴尔基础设施解决方案集团的销售额为 381 亿美元。在2022年，联想刚刚实现了89.6亿美元的收入。四年后，如果戴尔保持平稳，联想将以略低于400亿美元的规模赶上戴尔。如果戴尔以 10% 的速度增长，那么联想将需要五年多才能超过戴尔，前提是联想能够以每年 45% 的速度增长。
3、结 语
云计算、大数据、人工智能等新兴技术的兴起，使得服务器市场逐渐从传统企业数据中心向云计算、边缘计算和超级计算机领域转移，云服务商成为服务器市场的主要需求方。而企业数据中心和边缘计算市场也在逐渐扩大。同时，服务器厂商们也在不断突破创新，以期获得更大市场份额。
在技术方面，服务器厂商不断推出性能更高、能耗更低、更安全、更易管理的服务器产品，以满足客户的需求。在产品线方面，服务器厂商不仅提供服务器硬件，还提供与服务器相关的软件和服务，例如虚拟化、云计算、存储、网络等。厂商们也在争相推出基于AI和机器学习的服务器，以满足对于人工智能应用不断增长的需求。在客户服务方面，服务器厂商不断努力提高自己的服务质量。
